7.24股市早8点丨上影指向哪里就奔向哪里
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      先进计算包(bāo )括算(suàn )力、算(suàn )法、算据三大领域,涵盖(gài )云、边(biān )、端(duān )等多种计(jì )算方式(shì )。算(suàn )力作为(wéi )数字经济(jì )时代(dài )的核心(xīn )生产(chǎn )力,对推动技术(shù )产业进步,加速(sù )数字技术与实体(tǐ )经济深度融(róng )合发挥着(zhe )重要作用,其战略性地位和支撑(chēng )性作用愈加(jiā )凸显。山西证券认为(wéi ),互联网和(hé )智算中心两大下游AI算(suàn )力需求将持续高景气(qì ),国产(chǎn )化采(cǎi )购快速推进。1)互(hù )联网(wǎng ):24年以(yǐ )来互(hù )联网大厂仍持续(xù )投入(rù )基础大(dà )模型训练,并(bìng )在今年(nián )开始(shǐ )布局推理大模型(xíng ),推动算力(lì )资本(běn )开支保持快速增(zēng )长,随着DeepSeek的(de )突破大幅降低应用端(duān )门槛以及Agent技术和产品(pǐn )日趋成熟,推理侧需求有望逐渐(jiàn )成为AI算力支(zhī )出的主驱动力;2)智算(suàn )中心:中央和地方政(zhèng )策明确(què )国产(chǎn )AI算力建设目标,奠定(dìng )AI算力建(jiàn )设的(de )政策基调,24年以(yǐ )来各(gè )地方智(zhì )算中心项目招(zhāo )投标数(shù )量仍(réng )在持续增加,同(tóng )时多个全国(guó )产化(huà )标杆项目已跑通(tōng ),未来智算(suàn )中心的AI算力国产化率(lǜ )有望加速提升。

      上市公司中(zhōng ),名臣健康主要通过(guò )海南华多、杭州雷焰、喀什奥术(shù )等全资子公司从事游(yóu )戏研发(fā )业务(wù ),旗下死神IP产品(pǐn )《境(jìng )·界刀(dāo )鸣》目前已经进入监(jiān )修阶(jiē )段,且(qiě )公司受托为字(zì )节方研(yán )发产(chǎn )品,发行和推广(guǎng )环节以字节(jiē )方为(wéi )主导。昆仑万维(wéi )持续推进AI+应(yīng )用业务落地,自研AI游(yóu )戏《ClubKoala》、《ProjectG7》研发测(cè )试工作进展(zhǎn )顺利。

      国盛证券(quàn )认为,对25Q1及(jí )2025全年AI服务器的乐观展(zhǎn )望可能来源于高端服(fú )务器机(jī )柜逐(zhú )步放量,英伟达(dá )GTC大会(huì )召开在(zài )即,硬件升级可期,目前(qián )英伟达(dá )供应链大部分(fèn )下行风(fēng )险已(yǐ )经充分释放,PCB、电源、连接(jiē )、散(sàn )热等升级不断,看好产业链(liàn )充分受益于AI浪潮。

      上市公司中,斯瑞(ruì )新材在商业(yè )航天领域目前主要合(hé )作的企业有(yǒu )蓝箭航天、九州云箭(jiàn )、星际荣耀、深蓝航(háng )天以及(jí )其他(tā )正在合作但基于(yú )保密(mì )协议的(de )约定(dìng )不便公开的企业(yè )。公(gōng )司制造(zào )的发动机推力(lì )室内壁(bì )产品(pǐn )用于液体火箭发(fā )动机,是火(huǒ )箭发(fā )动机推力室的一(yī )个重要装置(zhì ),该类产品收入从2021年(nián )的200万元左右增长到2024年(nián )前三季度的(de )2,300万元左右。长江通信(xìn )全资子公司(sī )迪爱斯中标的上海垣(yuán )信卫星科技有限公司(sī )的项目(mù )主要(yào )是卫星测运控中(zhōng )心建(jiàn )设、地(dì )面站(zhàn )园区建设相关项(xiàng )目。公司主(zhǔ )要提供公司主(zhǔ )要提供(gòng )地面(miàn )测运控中心网络(luò )控制软件、测控(kòng )站和信关站软件(jiàn ),以及测运(yùn )控中心、测控站、信(xìn )关站设备集成与测试(shì )服务。公司(sī )继续围绕低轨卫星市(shì )场需求加大(dà )产品研发力度。新晨(chén )科技自2008年成为我国载(zǎi )人航天(tiān )工程(chéng )相关协作配套任(rèn )务的(de )研制承(chéng )建单(dān )位之一,从神舟(zhōu )七号(hào )开始就(jiù )为CZ-2F型号运载火(huǒ )箭进行(háng )地面(miàn )系统总体网部署(shǔ ),提供发射(shè )保障(zhàng )系统。

      近日(rì ),多模态模(mó )型方面消息不断。 5月13日,火山引擎发布(bù )豆包·视频(pín )生成模型Seedance1.0lite、豆包1.5·视(shì )觉深度思考(kǎo )模型。5月9日,腾讯正(zhèng )式推出基于混元视频(pín )生成大(dà )模型(xíng )打造的全新开源(yuán )多模(mó )态定制(zhì )化视(shì )频生成工具HunyuanCustom。4月(yuè )22日,生数科(kē )技旗下的国产(chǎn )视频大(dà )模型(xíng )ViduQ1发布。4月21日,昆(kūn )仑万维发布(bù )全球(qiú )首个无限时长视(shì )频生成模型(xíng )SkyReels-V2,实现电影级理解和(hé )场景延展,支持由单(dān )帧图片和文(wén )本生成无限长视频。开源证券表(biǎo )示,多模态模型及Agent的(de )持续更新迭代,及互(hù )联网大(dà )厂对(duì )AI的持续投入,将(jiāng )推动(dòng )AI应用在(zài )内容(róng )创作、商业活动(dòng )等垂(chuí )直领域(yù )加快渗透,并(bìng )拉动推(tuī )理算(suàn )力需求,AI对于业(yè )绩的(de )赋能将(jiāng )进一(yī )步显现,建议继(jì )续布局AI。

      新规落地!6月起电(diàn )子烟生产企业许可证(zhèng )将添核定产(chǎn )能

      上市公司中,中科创达开(kāi )发了基于XR2 Gen2的彩色透视(shì )的MR混合现实方案,并(bìng )打造基(jī )于Android的(de )空间操作系统。同时(shí )也开发(fā )了基(jī )于AR1的轻量化智能(néng )AR眼镜(jìng )方案,打造端侧智能(néng )的能力(lì )。隆(lóng )利科技产品可应(yīng )用于(yú )VR眼镜上(shàng ),目(mù )前公司的VR产品已(yǐ )经向Varjo、Meta等终(zhōng )端品牌批量供货。同(tóng )时,公司已布局了Micro-LED技(jì )术,储备了(le )相关的专利技术,Micro-LED技(jì )术是未来AR眼(yǎn )镜的重要技术路径。亿道信息在AI眼镜这个(gè )品类已(yǐ )经与(yǔ )多家国内外品牌(pái )眼镜(jìng )客户签(qiān )署了(le )合作协议,目前(qián )公司(sī )的AI眼镜(jìng )产品仍处于试(shì )样及优(yōu )化开(kāi )发阶段。

      公(gōng )司方(fāng )面,锦(jǐn )富技(jì )术控股子公司迈(mài )致科技针对(duì )英伟达个性化需求定(dìng )制开发的量产版AOI检测(cè )设备已通过(guò )阶段性验证,该检测(cè )设备已被英(yīng )伟达写入新一代数据(jù )中心中某一核心物料(liào )的IQC检测(cè )规范(fàn )文件,该文件将(jiāng )会被(bèi )陆续下(xià )发给(gěi )其全球各服务器(qì )ODM代工(gōng )企业及(jí )云服务提供商(shāng )。英维(wéi )克全(quán )链路布局液冷解(jiě )决方(fāng )案和储(chǔ )能温(wēn )控产品,公司作(zuò )为伙伴参与(yǔ )了GB200平台构建。

      随(suí )着AI技术和自动驾驶技(jì )术高速发展(zhǎn ),交通运输智能化程(chéng )度持续升级(jí )。无人物流方面,物(wù )流企业不断优化运输(shū )网络、提升(shēng )配送效率,物流(liú )规模(mó )持续扩(kuò )张,寻求技术替代、应用(yòng )智能物(wù )流。中邮证券(quàn )指出,无人(rén )配送车的成本包(bāo )括硬(yìng )件成本(běn )、软(ruǎn )件成本、运维成(chéng )本等。2021年无(wú )人配送车硬件成本在(zài )30-50万元左右,目前裸车(chē )价降至5万元(yuán )左右。无人配送车成(chéng )本大幅降低(dī ),路权扩充应用走向(xiàng )“规模化”。招商证(zhèng )券指出(chū ),自(zì )《智能网联汽车(chē )道路(lù )测试与(yǔ )示范(fàn )应用管理规范》出台(tái )以来,各个地方陆续(xù )试点无(wú )人物(wù )流车运营。随着(zhe )路权(quán )的逐步(bù )放开(kāi ),无人物流行业(yè )将打开超千(qiān )亿级的蓝海市场,建(jiàn )议投资者积极关注该(gāi )赛道的投资(zī )机会。

      随着全球(qiú )生成式AI技术(shù )的迅猛发展,AI服务器(qì )作为算力的关键基础(chǔ )设施,正迎(yíng )来前所未有的发(fā )展机(jī )遇。2024年(nián ),AI服(fú )务器出货量和产(chǎn )值均(jun1 )大幅增(zēng )长,预计2025年市(shì )场将继(jì )续保(bǎo )持强劲增长态势(shì )。相(xiàng )关数据(jù )显示(shì ),2024年全球AI服务器(qì )出货量同比(bǐ )增长46%,市场规模超过(guò )1870亿美元,占服务器市(shì )场总规模的(de )65%。预计到2025年,全球AI服(fú )务器市场规(guī )模将达到2980亿美元,占(zhàn )整个服务器市场总规(guī )模的70%以上。

  • 强力的爱
  • 2025-12-31

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  上市公司中(zhōng ),名臣健康主要通过(guò )海南华多、杭州雷焰、喀什奥术(shù )等全资子公司从事游(yóu )戏研发(fā )业务(wù ),旗下死神IP产品(pǐn )《境(jìng )·界刀(dāo )鸣》目前已经进入监(jiān )修阶(jiē )段,且(qiě )公司受托为字(zì )节方研(yán )发产(chǎn )品,发行和推广(guǎng )环节以字节(jiē )方为(wéi )主导。昆仑万维(wéi )持续推进AI+应(yīng )用业务落地,自研AI游(yóu )戏《ClubKoala》、《ProjectG7》研发测(cè )试工作进展(zhǎn )顺利。

  国盛证券(quàn )认为,对25Q1及(jí )2025全年AI服务器的乐观展(zhǎn )望可能来源于高端服(fú )务器机(jī )柜逐(zhú )步放量,英伟达(dá )GTC大会(huì )召开在(zài )即,硬件升级可期,目前(qián )英伟达(dá )供应链大部分(fèn )下行风(fēng )险已(yǐ )经充分释放,PCB、电源、连接(jiē )、散(sàn )热等升级不断,看好产业链(liàn )充分受益于AI浪潮。

  上市公司中,斯瑞(ruì )新材在商业(yè )航天领域目前主要合(hé )作的企业有(yǒu )蓝箭航天、九州云箭(jiàn )、星际荣耀、深蓝航(háng )天以及(jí )其他(tā )正在合作但基于(yú )保密(mì )协议的(de )约定(dìng )不便公开的企业(yè )。公(gōng )司制造(zào )的发动机推力(lì )室内壁(bì )产品(pǐn )用于液体火箭发(fā )动机,是火(huǒ )箭发(fā )动机推力室的一(yī )个重要装置(zhì ),该类产品收入从2021年(nián )的200万元左右增长到2024年(nián )前三季度的(de )2,300万元左右。长江通信(xìn )全资子公司(sī )迪爱斯中标的上海垣(yuán )信卫星科技有限公司(sī )的项目(mù )主要(yào )是卫星测运控中(zhōng )心建(jiàn )设、地(dì )面站(zhàn )园区建设相关项(xiàng )目。公司主(zhǔ )要提供公司主(zhǔ )要提供(gòng )地面(miàn )测运控中心网络(luò )控制软件、测控(kòng )站和信关站软件(jiàn ),以及测运(yùn )控中心、测控站、信(xìn )关站设备集成与测试(shì )服务。公司(sī )继续围绕低轨卫星市(shì )场需求加大(dà )产品研发力度。新晨(chén )科技自2008年成为我国载(zǎi )人航天(tiān )工程(chéng )相关协作配套任(rèn )务的(de )研制承(chéng )建单(dān )位之一,从神舟(zhōu )七号(hào )开始就(jiù )为CZ-2F型号运载火(huǒ )箭进行(háng )地面(miàn )系统总体网部署(shǔ ),提供发射(shè )保障(zhàng )系统。

  近日(rì ),多模态模(mó )型方面消息不断。 5月13日,火山引擎发布(bù )豆包·视频(pín )生成模型Seedance1.0lite、豆包1.5·视(shì )觉深度思考(kǎo )模型。5月9日,腾讯正(zhèng )式推出基于混元视频(pín )生成大(dà )模型(xíng )打造的全新开源(yuán )多模(mó )态定制(zhì )化视(shì )频生成工具HunyuanCustom。4月(yuè )22日,生数科(kē )技旗下的国产(chǎn )视频大(dà )模型(xíng )ViduQ1发布。4月21日,昆(kūn )仑万维发布(bù )全球(qiú )首个无限时长视(shì )频生成模型(xíng )SkyReels-V2,实现电影级理解和(hé )场景延展,支持由单(dān )帧图片和文(wén )本生成无限长视频。开源证券表(biǎo )示,多模态模型及Agent的(de )持续更新迭代,及互(hù )联网大(dà )厂对(duì )AI的持续投入,将(jiāng )推动(dòng )AI应用在(zài )内容(róng )创作、商业活动(dòng )等垂(chuí )直领域(yù )加快渗透,并(bìng )拉动推(tuī )理算(suàn )力需求,AI对于业(yè )绩的(de )赋能将(jiāng )进一(yī )步显现,建议继(jì )续布局AI。

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  上市公司中,中科创达开(kāi )发了基于XR2 Gen2的彩色透视(shì )的MR混合现实方案,并(bìng )打造基(jī )于Android的(de )空间操作系统。同时(shí )也开发(fā )了基(jī )于AR1的轻量化智能(néng )AR眼镜(jìng )方案,打造端侧智能(néng )的能力(lì )。隆(lóng )利科技产品可应(yīng )用于(yú )VR眼镜上(shàng ),目(mù )前公司的VR产品已(yǐ )经向Varjo、Meta等终(zhōng )端品牌批量供货。同(tóng )时,公司已布局了Micro-LED技(jì )术,储备了(le )相关的专利技术,Micro-LED技(jì )术是未来AR眼(yǎn )镜的重要技术路径。亿道信息在AI眼镜这个(gè )品类已(yǐ )经与(yǔ )多家国内外品牌(pái )眼镜(jìng )客户签(qiān )署了(le )合作协议,目前(qián )公司(sī )的AI眼镜(jìng )产品仍处于试(shì )样及优(yōu )化开(kāi )发阶段。

  公(gōng )司方(fāng )面,锦(jǐn )富技(jì )术控股子公司迈(mài )致科技针对(duì )英伟达个性化需求定(dìng )制开发的量产版AOI检测(cè )设备已通过(guò )阶段性验证,该检测(cè )设备已被英(yīng )伟达写入新一代数据(jù )中心中某一核心物料(liào )的IQC检测(cè )规范(fàn )文件,该文件将(jiāng )会被(bèi )陆续下(xià )发给(gěi )其全球各服务器(qì )ODM代工(gōng )企业及(jí )云服务提供商(shāng )。英维(wéi )克全(quán )链路布局液冷解(jiě )决方(fāng )案和储(chǔ )能温(wēn )控产品,公司作(zuò )为伙伴参与(yǔ )了GB200平台构建。

  随(suí )着AI技术和自动驾驶技(jì )术高速发展(zhǎn ),交通运输智能化程(chéng )度持续升级(jí )。无人物流方面,物(wù )流企业不断优化运输(shū )网络、提升(shēng )配送效率,物流(liú )规模(mó )持续扩(kuò )张,寻求技术替代、应用(yòng )智能物(wù )流。中邮证券(quàn )指出,无人(rén )配送车的成本包(bāo )括硬(yìng )件成本(běn )、软(ruǎn )件成本、运维成(chéng )本等。2021年无(wú )人配送车硬件成本在(zài )30-50万元左右,目前裸车(chē )价降至5万元(yuán )左右。无人配送车成(chéng )本大幅降低(dī ),路权扩充应用走向(xiàng )“规模化”。招商证(zhèng )券指出(chū ),自(zì )《智能网联汽车(chē )道路(lù )测试与(yǔ )示范(fàn )应用管理规范》出台(tái )以来,各个地方陆续(xù )试点无(wú )人物(wù )流车运营。随着(zhe )路权(quán )的逐步(bù )放开(kāi ),无人物流行业(yè )将打开超千(qiān )亿级的蓝海市场,建(jiàn )议投资者积极关注该(gāi )赛道的投资(zī )机会。

  随着全球(qiú )生成式AI技术(shù )的迅猛发展,AI服务器(qì )作为算力的关键基础(chǔ )设施,正迎(yíng )来前所未有的发(fā )展机(jī )遇。2024年(nián ),AI服(fú )务器出货量和产(chǎn )值均(jun1 )大幅增(zēng )长,预计2025年市(shì )场将继(jì )续保(bǎo )持强劲增长态势(shì )。相(xiàng )关数据(jù )显示(shì ),2024年全球AI服务器(qì )出货量同比(bǐ )增长46%,市场规模超过(guò )1870亿美元,占服务器市(shì )场总规模的(de )65%。预计到2025年,全球AI服(fú )务器市场规(guī )模将达到2980亿美元,占(zhàn )整个服务器市场总规(guī )模的70%以上。

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